Report: Die Elektronikfertigung in Vietnam

Vietnam besteht aus 58 Provinzen und fünf großen Municipalities – Ho-Chi-Minh-Stadt, Hanoi, Hai Phong, Da Nang und Can Tho –, die der Zentralregierung unterstehen und denselben rechtlichen Status wie die Provinzen besitzen. Im Jahr 2023 überschritt die Bevölkerung des Landes erstmals die Marke von 100 Millionen und machte es zum 16. bevölkerungsreichsten Land der Welt und zum drittbevölkerungsreichsten in Südostasien.

Ho-Chi-Minh-Stadt bildet den industriellen Dreh- und Angelpunkt Vietnams: Ihre Bevölkerung hat sich in den vergangenen zwei Jahrzehnten nahezu verdoppelt, und ihre Wirtschaft trägt fast 15 % zum gesamten nationalen BIP bei. Die Stadt wird von florierenden Branchen wie Textilien, Elektronik, Lebensmittelverarbeitung und Pharmazeutika getragen und macht zugleich bedeutende Fortschritte in den Bereichen Automobil, Biotechnologie und Informationstechnologie.

Im Jahr 2023 belief sich Vietnams gesamtes BIP auf rund 430 Milliarden US-Dollar, ein Anstieg von fünf Prozent gegenüber dem Vorjahr. In den kommenden Jahren wird Vietnam von einer Reihe wichtiger Vorteile profitieren: einer Fertigungsinfrastruktur, die gut aufgestellt ist, um vom wachsenden Trend zu „China-plus-eins“-Beschaffungsstrategien zu profitieren, robusten ausländischen Direktinvestitionen (FDI) sowie einer Belegschaft, die zunehmend qualifizierter und besser ausgebildet ist. Für den Rest des Jahrzehnts wird ein jährliches Wachstum von mindestens sechs Prozent prognostiziert.

Vietnams beeindruckende Entwicklung im vergangenen Vierteljahrhundert – ein Zeitraum, in dem sich das nationale BIP mehr als verzehnfachte – wurde durch ein ausgedehntes, über das ganze Land verteiltes Netz von Industrieparks (IPs) gestützt. Derzeit sind landesweit über 400 IPs voll betriebsbereit, mehr als hundert weitere befinden sich im Bau. Diese Parks wirken als Antriebskräfte für Vietnams aufstrebende Wirtschaft, fördern den Fortschritt in wichtigen Zukunftsbranchen wie Biotechnologie, Telekommunikation und Halbleiterfertigung und ziehen zugleich jene ausländischen Direktinvestitionen (FDI) an, die für die weitere Expansion entscheidend sind.

Einer der Hauptgründe für die beschleunigte wirtschaftliche Entwicklung Vietnams in diesem Jahrhundert ist der Aufstieg seiner Elektronikindustrie. Heute macht die Elektronikfertigung nahezu ein Fünftel der gesamten Fertigungsproduktion des Landes aus. Der Sektor erzielte 2023 einen Umsatz von 115 Milliarden US-Dollar, mehr als ein Viertel des BIP des Landes.

Vietnams Aufstieg in der globalen Elektronik-Lieferkette wurde durch mehrere Faktoren vorangetrieben, darunter Samsungs wegweisende Entscheidung von 2008, in Bac Ninh ein Werk zur Smartphone-Fertigung zu errichten. Im darauffolgenden Jahrzehnt investierte der südkoreanische Unterhaltungselektronik-Konzern weitere 17 Milliarden US-Dollar in Vietnam, beflügelte damit dessen Exportindustrie und machte das Land zu einem der größten Mobiltelefonhersteller der Welt.

Vietnam beherbergt zudem eine beträchtliche Zahl von Fabriken, die auf Electronics Manufacturing Services (EMS) sowie auf die Produktion von Interconnect-, Passiv- und elektromechanischen Bauteilen (IP&E) spezialisiert sind. In großen Städten wie Hanoi und Ho-Chi-Minh-Stadt befinden sich EMS-Werke von Branchengrößen wie Foxconn, Amphenol und Jabil.

Vietnams IP&E-Landschaft umfasst mindestens 200 Fabriken, die über die verschiedenen Regionen des Landes verteilt sind, mit besonders hoher Dichte in Provinzen wie Bac Ninh, Dong Nai und Binh Duong. Wichtige Branchenakteure wie Panasonic, Luxshare Precision, Molex und TE Connectivity haben allesamt in Anlagen in Vietnam investiert – angezogen von moderaten Löhnen, umfangreichen staatlichen Anreizen und einer geografischen Lage mit direktem Zugang zu wichtigen internationalen Schifffahrtsrouten.

Vietnams Automobilindustrie ist zwar bei Weitem nicht so groß wie die Elektronikfertigung, stellt jedoch einen weiteren bemerkenswerten Sektor der jüngsten wirtschaftlichen Expansion des Landes dar. Der Automobilmarkt hatte 2024 einen Wert von nahezu 7 Milliarden US-Dollar, und Vietnam produziert inzwischen jährlich annähernd 350.000 Fahrzeuge. Im Land befinden sich Produktionsstätten einiger der größten Automobilhersteller der Welt, darunter Toyota und Honda, sowie wachsender einheimischer Marken wie VinFast.

Neben namhaften Automobilherstellern beherbergen vietnamesische Metropolen wie Ho-Chi-Minh-Stadt und Bien Hoa eine Vielzahl von Anlagen, die Automobil-Subsysteme und zugehörige Geräte herstellen. Im Land gibt es inzwischen über 400 Hersteller, die als Tier-1-Lieferanten für große Automobilhersteller fungieren.

Vietnams florierendes Hightech-Fertigungsökosystem bietet internationalen Unternehmen, die ihre Lieferketten diversifizieren, wettbewerbsfähigere Verträge sichern und Zugang zu einer großen, ambitionierten Belegschaft erhalten möchten, eine Reihe attraktiver Einstiegspunkte. Unternehmen, die die Chancen Vietnams nutzen möchten, sollten eine gründliche Due-Diligence-Prüfung durchführen und potenzielle Partner auf etwaige ESG-Probleme hin überprüfen.

Von den vier wichtigsten kritischen Mineralien für den Halbleiterfertigungsprozess – Silizium, Gallium, Germanium und Kupfer – fördert und verarbeitet Vietnam nur eines, nämlich Kupfer. Gleichwohl spielt das Land eine bedeutende Rolle bei der Gewinnung vieler der sekundären und tertiären Rohstoffe, die bei der Herstellung von Halbleitern verwendet werden. Dazu zählen: Gold, Nickel, Blei, Zinn, Kobalt, Eisen, Zink, Mangan und Wolfram.

Darüber hinaus verfügt Vietnam über eine der größten Reserven an Seltenen Erden weltweit; rund 22 Millionen Tonnen Seltenerdmineralien liegen ungenutzt im Boden des Landes. Laut dem U.S. Geological Survey ist dies nach China die zweitgrößte Reserve. Während das Land 2022 4.300 Tonnen Seltenerdmineralien förderte, hat sich die Regierung das ehrgeizige Ziel gesetzt, die Produktion Seltener Erden bis 2030 auf über zwei Millionen Tonnen zu steigern.

Vietnam zählt seit der Jahrhundertwende zu den am schnellsten wachsenden Volkswirtschaften der Welt und lag beim Gesamtwachstum in diesem Zeitraum nur hinter China und einer Handvoll kleinerer Nationen. Dieser Aufstieg wurde in erster Linie durch den Übergang des Landes von einer Agrarwirtschaft zu einem globalen Fertigungszentrum vorangetrieben. Und Vietnams Wachstum ist noch lange nicht abgeflacht. Für das kommende Jahrzehnt wird ein jährliches Wachstum von über sechs Prozent prognostiziert, was das Land an oder nahe die Spitze des ASEAN-Wirtschaftsbündnisses bringt. Dieses rasche Wachstum wird durch steigende ausländische Direktinvestitionen (FDI) und eine starke Fertigungsbasis mit einer Belegschaft getragen, die sich gut für die Risikominderung und Diversifizierung weg von China eignet.

Während die Faktoren, die für Vietnams Aufstieg in der Rangordnung der Weltwirtschaften sprechen, gut belegt sind, muss das Land zugleich einige entscheidende Hürden überwinden, um sein volles Potenzial auszuschöpfen. Zu diesen Herausforderungen zählen die Verbesserung der finanziellen Transparenz für Investoren, Hersteller und andere wichtige Stakeholder, der Nachweis gegenüber wohlhabenden Nationen wie den USA, dass es eine offizielle Einstufung als Marktwirtschaft verdient, sowie die Überwindung seiner gut dokumentierten Geschichte unethischer Arbeitspraktiken. Wenn Vietnam bei diesen offenen Fragen und zentralen wirtschaftlichen Aspekten bedeutende Fortschritte erzielt, gibt es kaum Grund zur Annahme, dass es nicht weiterhin tiefer und nachhaltiger in die globalen Lieferketten vordringen wird.